Важные нюансы получения инвестиций на развитие промышленного проекта от Фонда Развития Промышленности

Время чтения 4,4 мин.
Предпосылки работы предприятий с ФРП

Все больше компаний промышленного сектора экономики обращаются за инвестициями в Фонд Развития Промышленности, что является абсолютно логичным. С одной стороны, согласно данным Росстата, степень износа основных фондов в целом по России остается близкой к 50%, что соответствует уровню 80-х годов прошлого века, с другой стороны, Фонд Развития Промышленности предлагает займы с процентной ставкой ниже инфляции от 5 до 750 млн.руб. на срок до 7 лет и, что самое главное, реально их выдает. Так на 01.07.2019 Фондом было профинансировано с 2014 года (год создания фонда) - 436 проектов на общую сумму 96,7 млрд. И только за 2018 год сумма займов превысила 27,6 млрд. рублей.

Тем не менее, учитывая сложившуюся ситуацию в экономике, когда для структурных преобразований в промышленности России требуются суммы, кратно большие, чем те, которыми оперирует ФРП, объем подаваемых в фонд первичных заявок на получение дешевых длинных денег многократно больше, чем профинансированных проектов. Консультационный центр ФРП отработал только за 2018 год 15 000 обращений.


Базовые требования ФРП к инициаторам инвестиционных проектов

Помимо того, что ФРП не финансирует строительство и не пополняет оборотный капитал (что уже является существенным отсекающим фактором для многих инициаторов инвестиционных проектов в области промышленности), ФРП тщательно оценивает импортозамещающий и экспортный потенциал проекта, оценивает технологическую составляющую. Несмотря на то, что ФРП – государственный фонд, принципы его работы схожи с принципами работы типового инвестиционного фонда. Фонд не претендует на контрольный пакет акций предприятия, не рассчитывает на долю в выручке и не берет комиссий, но требует качественное и надежное обеспечение займов. Бюджетные деньги должны быть возвращены, даже если с проектом что-то пойдет не так. В первую очередь, ФРП финансирует успешные компании, имеющие потенциал и перспективу развития, которые с высокой вероятностью дадут результат. Фонд не занимается спасением проблемных предприятий и поддержкой отстающих.

Подача пакета документов на финансирование в ФРП

Прежде чем предприятию принимать решение о подаче заявки на финансирование, нужно трезво провести самооценку собственного проекта на его перспективность. Оценить качество собственных залогов, прозрачность структуры сделки. Ведь процесс подготовки документов, подачи их на рассмотрение в Фонд – энергозатратный и трудоемкий процесс. Пакет документов на подачу в ФРП для оценки проекта на различных стадиях рассмотрения проекта может достигать !80 документов, включая финансовую модель и бизнес-план, подготовленные в соответствии с со специальными руководствами Фонда, где прописаны детальные требования к его содержанию. А учитывая «средний чек» привлекаемого финансирования в Фонде составляет 197 млн. руб., и то, что около 50% инициаторов запрашивает сумму меньшую, чем 100 млн рублей, накладные издержки для инициаторов проекта на подготовку пакета документов, результатом процесса которого может быть отказ Фонда в финансировании проекта по результатам заседания экспертного совета Фонда, являются существенными для бизнеса.

Перечень всех подаваемых документов в Фонд можно посмотреть на сайте Фонда.

Руководства по подготовке бизнес-плана по стандарту ФРП, финансовой модели, календарного плана проекта, презентации на сайте Росконсалтинг.

Причины отказа Фонда в финансировании проекта

По мере прохождения различных стадий рассмотрения Фондом инвестиционного проекта:
Стадия 1. Подготовка документов к Входной экспертизе.
Стадия 2. Комплексная экспертиза.
Стадия 3. Подготовка к Экспертному совету.
Стадия 4. Подписание договоров

происходит отсев инвестиционных проектов. До конца процесса рассмотрения доходят единицы.

Фонд рассматривает документы, при необходимости запрашивает пояснения, и в зависимости от полученной информации, выносит решение о дальнейшем анализе проекта.

По опыту Росконсалтинг большое количество проектов не доходит даже до стадии подготовки к Экспертному совету. Наиболее часто встречающимися причинами этого являются некачественные залоги. Например, на одном из проектов после анализа Фондом объектов залоговой недвижимости были выявлены проблемы с обременением залогов. В другом проекте был недостаток собственного финансирования проекта инициатором. В третьем проекте рынок сбыта не подтверждался достаточным объемом потенциальных покупателей продукции предприятия. Тем не менее, Фонд понимает рыночные риски любого нового производства и готов к тому, что проект окажется неудачным. Однако, средства должны быть потрачены целевым образом и при любом раскладе возвращены государству. Поэтому инициатор должен обладать не только твердыми ликвидными залогами, но и текущим бизнесом с устойчивым денежным потоком из других, не связанных с будущим производством, источников. По этой причине в Фонд предоставляются бухгалтерские отчеты действующей компании и анализируется ее устойчивость и инвестиционная привлекательность. И в случае, если инвестиционная привлекательность компании не высокая, бизнес-план проекта даже принимается во внимание.

Пути решения для инициатора проекта

Первое что нужно сделать – внимательно ознакомиться с перечнем документов, которые подаются в заявке на финансирование в ФРП. Затем важно провести самоанализ собственного проекта и честно ответить, насколько проект соответствует целевому портрету предприятия и требованиям Фонда к инициатору инвестиционного проекта. Для понимания целевого портрета предприятия можно оценить уже профинансированные Фондом проекты.

Если по результатам самоанализа есть понимание, что проект действительно имеет весомые предпосылки к тому, чтобы быть профинансированным, то далее рекомендуется разработать резюме проекта и подать на первичное рассмотрение заявки в Фонд. После получения положительной обратной связи начать подготовку пакета документов для рассмотрения на экспертном совете. В подготовке резюме проекта и/или полного пакета документов Вам может помочь консалтинговая компания Росконсалтинг. Но на вопрос, получит ли Ваш проект финансирование, Вам сможет дать ответ только экспертный совет Фонда на основании поданного пакета документов. Поэтому, принятие решения относительно целесообразности траты времени и денег на процесс привлечения финансирования из ФРП с полным пониманием сложности данного процесса, лежит исключительно в компетенции инициатора проекта.

Теги: Финансы Стратегия Концепция Стратегия компании Бизнес-план Банки и инвестиции
Предыдущая статья Следующая статья
Рекомендуемые статьи